Είναι σοφές οι προτεινόμενες φορολογικές πολιτικές της Καλιφόρνια για τους δισεκατομμυριούχους; Η ιστορία έχει μαθήματα

Εν μέσω της έντονης συζήτησης σχετικά με τον προτεινόμενο φόρο δισεκατομμυριούχων της Καλιφόρνια, οι υποστηρικτές και οι επικριτές συμφωνούν ότι τέτοιες πολιτικές δεν ήταν πάντα αποτελεσματικές στο παρελθόν. Αλλά τα μαθήματα που πήραν από αυτή την ιστορία ήταν πολύ διαφορετικά.

Το φορολογικό νομοσχέδιο για τους δισεκατομμυριούχους που οι υποστηρικτές πιέζουν για ψηφοφορία τον Νοέμβριο θα επιβάλει εφάπαξ φόρο καθαρής περιουσίας 5% σε περισσότερους από 200 δισεκατομμυριούχους της Καλιφόρνια για να αντισταθμίσει δισεκατομμύρια σε περικοπές από τους Ρεπουμπλικάνους στην ομοσπονδιακή χρηματοδότηση της υγειονομικής περίθαλψης για κατοίκους μεσαίας τάξης και χαμηλού εισοδήματος.

Οι επικριτές της πρότασης υποστηρίζουν ότι παλαιότερες αποτυχίες παρόμοιων φόρων περιουσίας στην Ευρώπη αποδεικνύουν ότι δεν λειτουργούν και θα μπορούσαν να κάνουν περισσότερο κακό παρά καλό, συμπεριλαμβανομένης της εκδίωξης των υπερπλούσιων. Σε αυτούς τους επικριτές συγκαταλέγεται ο δήμαρχος του Σαν Χοσέ Ματ Μάχαν, ένας φιλικός προς την τεχνολογία Δημοκρατικός που εξετάζει το ενδεχόμενο υποψηφιότητας για κυβερνήτης.

«Τα τελευταία 30 χρόνια, έχουμε δει περισσότερες από δώδεκα ευρωπαϊκές χώρες να επιβάλλουν εθνικούς φόρους πλούτου», είπε ο Mahan. “Εννέα από αυτά έχουν αποσυρθεί. Τα περισσότερα έχουν δει συνολική μείωση των εσόδων. Αυτό στην πραγματικότητα συρρικνώνει τη φορολογική βάση, δεν την αυξάνει, επειδή δημιουργεί διεστραμμένα κίνητρα και οδηγεί σε φυγή κεφαλαίων.”

Οι υποστηρικτές του μέτρου αναγνωρίζουν αυτές τις αποτυχίες, αλλά λένε ότι έμαθαν από αυτές, καθιστώντας την πρόταση της Καλιφόρνια ισχυρότερη.

Εάν το νομοσχέδιο φτάσει στην ψηφοφορία, κάθε ψηφοφόρος στην πολιτεία θα λάβει ένα αντίγραφο του πλήρους κειμένου, μια εξήγηση μιας σελίδας για το τι κάνει το νομοσχέδιο και σχεδόν δύο δωδεκάδες πρόσθετους «κανόνες για να αποτρέψουν τους πλούσιους και τους δικηγόρους τους από το να αποφύγουν το νομοσχέδιο», δήλωσε ο Brian Galle, καθηγητής φορολογικής νομοθεσίας στο UC Berkeley και ένας από τους τέσσερις ακαδημαϊκούς εμπειρογνώμονες που συνέταξαν το νομοσχέδιο.

Πολλοί από τους κανόνες βασίζονται σε ιστορικά διδάγματα από πού απέτυχαν τέτοιοι φόροι και πού πέτυχαν, είπε.

“Εάν γνωρίζετε τα πραγματικά μαθήματα της ιστορίας, θα καταλάβετε ότι αυτό το νομοσχέδιο μοιάζει περισσότερο με τους επιτυχημένους φόρους περιουσίας στην Ελβετία και την Ισπανία”, είπε ο Galle. «Μέρος αυτού είναι να μαθαίνουμε από την ιστορία».

Προειδοποίηση από την Ευρώπη

Από τη δεκαετία του 1990, αρκετές ευρωπαϊκές χώρες έχουν καταργήσει τους φόρους καθαρού πλούτου, όπως η Αυστρία, η Δανία, η Φινλανδία, η Γαλλία και η Γερμανία.

Ένα σημαντικό παράδειγμα που αναφέρουν οι επικριτές της πρότασης της Καλιφόρνια είναι η Γαλλία, η οποία έχει επιβάλει υψηλότερους φόρους περιουσίας σε περισσότερους ανθρώπους, συμπεριλαμβανομένων πολλών εκατομμυριούχων. Το μέτρο αύξησε μέτρια εισοδήματα, αλλά μειώθηκε καθώς οι πλούσιοι άνθρωποι εγκατέλειψαν τη χώρα για να αποφύγουν να πληρώσουν και καταργήθηκε από την κυβέρνηση του προέδρου Εμανουέλ Μακρόν το 2017.

Μια έκθεση του 2018 για τους φόρους καθαρού πλούτου από τον Οργανισμό Οικονομικής Συνεργασίας και Ανάπτυξης που εδρεύει στο Παρίσι διαπίστωσε ότι οι λόγοι για την κατάργηση των φόρων καθαρού πλούτου στην Ευρώπη τείνουν να είναι «ζητήματα αποτελεσματικότητας και διοίκησης και η παρατήρηση ότι οι φόροι καθαρού πλούτου συχνά αποτυγχάνουν να επιτύχουν τους αναδιανεμητικούς τους στόχους».

«Με λίγες εξαιρέσεις, τα καθαρά έσοδα από τον φόρο περιουσίας είναι επίσης πολύ χαμηλά», αναφέρει η έκθεση.

Οι επικριτές και οι σκεπτικιστές της πρότασης της Καλιφόρνια λένε ότι αναμένουν το ίδιο πρόβλημα στην Καλιφόρνια.

Ο Mahan και άλλοι σημείωσαν ότι ορισμένοι εξέχοντες δισεκατομμυριούχοι φαίνεται να έχουν αποστασιοποιηθεί από την πολιτεία και είπαν ότι περίμεναν να ακολουθήσουν περισσότερα – κάτι που είπε ο Mahan θα μειώσει τα “επαναλαμβανόμενα έσοδα” της Καλιφόρνια πέρα ​​από το ποσό που συγκεντρώθηκε από τον εφάπαξ φόρο.

Οι φόροι καθαρής αξίας σε άλλες χώρες «αποφέρουν πάντα πολύ λιγότερα έσοδα από τα αρχικά προβλεπόμενα», είπε ο Penn Wharton Budget Modeler, ο οποίος αναλύει τη δημοσιονομική επίδραση της δημόσιας πολιτικής, σε μεγάλο βαθμό επειδή «ο πλούτος έχει αποδειχθεί πολύ εύκολο να αναταξινομηθεί ή να μεταφερθεί» και «μπορείς να κάνεις όλα αυτά τα κόλπα για να κάνεις τον πλούτο να φαίνεται μικρότερος για φορολογικούς σκοπούς».

Ο Σμέτερς είπε ότι αναμένει το μέτρο της Καλιφόρνια να συγκεντρώσει λιγότερα από τα 100 δισεκατομμύρια δολάρια που υπολογίζουν οι υποστηρικτές της, επειδή ο πλούτος των δισεκατομμυριούχων της Καλιφόρνια, μεγάλο μέρος του από τον κλάδο της τεχνολογίας, είναι σχετικά «κινητός», καθώς πολλοί μεγιστάνες της τεχνολογίας μπορούν να μετακινηθούν χωρίς να διαταράξουν τις επιχειρήσεις τους.

«Οι υπεύθυνοι χάραξης πολιτικής πρέπει να καταλάβουν ότι δεν πρόκειται να λάβουν τόση χρηματοδότηση όση συνήθως προβλέπουν από καθαρά στατικές προβολές, επειδή δεν λαμβάνουν υπόψη τους διαφορετικούς τρόπους με τους οποίους οι άνθρωποι μετακινούν τον πλούτο, αναταξινομούν τον πλούτο ή ακόμα και απλώς μετακινούνται από το κράτος», είπε ο Smythes. «Μέχρι στιγμής, γνωρίζουμε μόνο ότι ένας μικρός αριθμός ανθρώπων – με πολλά χρήματα – έχουν μετακομίσει από την πολιτεία, (αλλά) αυτός ο αριθμός είναι πιθανό να αυξηθεί».

Ο Kevin Ghassomian, ιδιωτικός δικηγόρος περιουσίας στο Venable που συμβουλεύει πλούσιους πελάτες, είπε ότι αναμένει ότι το διοικητικό κόστος για το κράτος για την εφαρμογή του φόρου θα είναι σημαντικό και πολύ υψηλότερο από ό,τι περίμεναν οι συντάκτες.

Στο μπροστινό μέρος, το κράτος θα αντιμετωπίσει ένα κύμα νομικών προκλήσεων σχετικά με τη συνταγματικότητα του φόρου και την αναδρομική εφαρμογή του σε όλους τους δισεκατομμυριούχους που ζουν στην πολιτεία μέχρι το τέλος του 2025.

Στο εξής, είπε, θα υποβληθούν αγωγές από πλούσια άτομα από την Καλιφόρνια των οποίων η αποχώρηση από την πολιτεία αμφισβητείται ή που αμφισβητούν την αποτίμηση της πολιτείας της καθαρής θέσης ή των προσωπικών τους περιουσιακών στοιχείων, συμπεριλαμβανομένων των ιδιωτικών συμμετοχών, και το κράτος δεν έχει μεγάλη εμπειρία στην αποτίμηση των ιδιωτικών περιουσιακών στοιχείων.

Ο Gasomian είπε ότι η αποτίμηση τέτοιων περιουσιακών στοιχείων είναι «κυριολεκτικά ένας εφιάλτης που απαιτεί πολλούς διαχειριστές σε κρατικό επίπεδο», ειδικά δεδομένου ότι ο πλούτος πολλών δισεκατομμυριούχων από την Καλιφόρνια υπάρχει με τη μορφή μη ρευστοποιήσιμων περιουσιακών στοιχείων σε νεοφυείς επιχειρήσεις και άλλες επιχειρήσεις των οποίων οι αποτιμήσεις στην αγορά κυμαίνονται.

«Θα μπορούσες να είσαι δισεκατομμυριούχος σήμερα, τότε η αγορά καταρρέει και τώρα ξαφνικά είσαι φτωχός», είπε. «Αυτό έχει τη δυνατότητα να οδηγήσει σε κάποια άδικα αποτελέσματα».

Μαθήματα από την Ευρώπη

Οι υποστηρικτές της πρότασης της Καλιφόρνια λένε ότι έχουν εξετάσει πολλές από τις ιστορικές παγίδες του φόρου περιουσίας και έχουν λάβει μέτρα για να τις αποφύγουν, συμπεριλαμβανομένου του δυσκολότερου για τους πλούσιους Καλιφορνέζους να ξεπλένουν χρήματα για να αποφύγουν τον φόρο.

Ο David Gamage, ένας άλλος συντάκτης της πρότασης και καθηγητής φορολογικού δικαίου στο Πανεπιστήμιο του Μιζούρι, είπε: «Πολλές από τις διατάξεις βασίζονται σε αυτό που λειτούργησε καλά σε άλλες σύγχρονες χώρες φορολογίας πλούτου, ιδίως στην Ελβετία, και υπάρχουν επίσης διατάξεις που επιδιώκουν να κλείσουν μερικά από τα κενά σε ορισμένες από τις προηγούμενες προσπάθειες φορολογίας περιουσίας, ιδιαίτερα εκείνες στη Γαλλία, που δεν θεωρήθηκαν επιτυχημένες».

Ο Galle είπε ότι η έρευνα του ΟΟΣΑ διαπίστωσε ότι πολλοί φόροι ιστορικού πλούτου στην Ευρώπη “δεν κατάλαβαν πώς να αντιμετωπίσουν την αξία των μικρών επιχειρήσεων” και ως εκ τούτου επικεντρώθηκαν πιο στενά σε μετοχές και ακίνητα που διαπραγματεύονται στο δημόσιο. «Με την πάροδο του χρόνου, σημειώθηκε μεγάλη κατάχρηση, όπου οι άνθρωποι μετακινούσαν περιουσιακά στοιχεία για να φαίνονται σαν να είναι ιδιωτικά».

Η πρόταση της Καλιφόρνια “επιχειρεί να αντιμετωπίσει αυτό το πρόβλημα” συμπεριλαμβάνοντας μικρές επιχειρήσεις και άλλους ιδιωτικούς πλούτους στον υπολογισμό της καθαρής θέσης, είπε, επωφελούμενοι από το γεγονός ότι αυτός ο πλούτος έχει καταστεί ευκολότερος να παρακολουθείται και να αξιολογείται τα τελευταία χρόνια.

Αυτό είναι ήδη μια γνωστή πρακτική για πολλούς δισεκατομμυριούχους από την Καλιφόρνια, επειδή, για παράδειγμα, είναι δύσκολο να αντληθούν επιχειρηματικά κεφάλαια χωρίς ελεγμένες οικονομικές καταστάσεις, είπε.

Οι υποστηρικτές του μέτρου λένε ότι είναι πιο δύσκολο για τους πολίτες των ΗΠΑ να αποφύγουν τους φόρους από τους Ευρωπαίους μετακομίζοντας στο εξωτερικό και τα στοιχεία από την Ελβετία και την Ισπανία δείχνουν ότι οι διαφορετικοί φορολογικοί συντελεστές μεταξύ των πολιτειών μιας χώρας δεν οδηγούν σε μεγάλης κλίμακας διακρατική φοροδιαφυγή.

Για παράδειγμα, κάθε πολιτεία στην Ισπανία ορίζει τον δικό της συντελεστή φόρου περιουσίας και ο φορολογικός συντελεστής της Μαδρίτης είναι 0%, αλλά αυτό δεν έχει προκαλέσει τη μετακίνηση ανθρώπων στη Μαδρίτη από άλλα μέρη της Ισπανίας, είπε ο Galle.

Το μέτρο ορίζει την 1η Ιανουαρίου ως προθεσμία φοροαποφυγής, μειώνοντας περαιτέρω τον κίνδυνο οι δισεκατομμυριούχοι της Καλιφόρνια να αποφύγουν τους φόρους μετακομίζοντας σε άλλη πολιτεία των ΗΠΑ. Ο Galle είπε ότι η προθεσμία «έχει σχεδιαστεί για να καταστήσει πιο δύσκολο για τα άτομα να επινοήσουν το είδος των παραπλανητικών, προφανών κινήσεων που οι πλούσιοι άνθρωποι προσπαθούν να αποφύγουν τους φόρους περιουσίας αλλού».

«Η ιστορία δείχνει ότι αν μπορείτε να αποφύγετε τους φόρους στους πλούσιους μετακινώντας χαρτί, ισχυριζόμενοι ότι ζείτε σε άλλο μέρος αλλά δεν μετακινείτε πραγματικά τη ζωή σας εκεί, μεταφέροντας περιουσιακά στοιχεία σε λογαριασμούς ή καταπιστεύματα που βρίσκονται ονομαστικά σε ξένες ή άλλες δικαιοδοσίες, θα δείτε μια τεράστια απόκριση ρευστότητας», είπε ο Gamache.

Αλλά όταν «αυτές οι έντυπες ενέργειες κλείσουν», θα υπάρξει πολύ λιγότερη δράση – «η οποία είναι η βάση του μοντέλου της Καλιφόρνια», πρόσθεσε.

Αποψη

Ο Γκαζομιάν, ο οποίος είπε ότι «ασχολείται με πολλές εισερχόμενες έρευνες από πελάτες που ανησυχούν κάπως», είπε ότι ήταν σαφές ότι οι συντάκτες της πρότασης «έκαναν την εργασία τους» και προσπάθησαν να σχεδιάσουν τον φόρο με λογικό τρόπο.

Ωστόσο, ανέφερε ότι ανησυχεί για το κόστος της φορολογικής διοίκησης που υπερβαίνει τα έσοδα, ειδικά κατά τη διάρκεια της δικαστικής διαμάχης. Είπε ότι η μάχη για την κατοικία μόνο με αυτούς τους δισεκατομμυριούχους που ισχυρίζονται ότι έχουν εγκαταλείψει το κράτος θα μπορούσε να πάρει «χρόνια, χρόνια, χρόνια» για να επιλυθεί.

«Τα έσοδα πρέπει να είναι συνεπή με τις δαπάνες και αν δεν μπορείτε να υπολογίζετε στα έσοδα γιατί θα κολλήσουν στα δικαστήρια ή θα καθυστερήσουν, τότε νομίζω ότι αυτό δημιουργεί κάποια πραγματικά υλικοτεχνικά εμπόδια», είπε.

Ο Smythes είπε ότι είναι “πολύ δύσκολο” να προβλεφθούν τα έσοδα από τη φορολόγηση τόσων διαφορετικών τύπων περιουσιακών στοιχείων, αλλά ένα πράγμα που ήταν κοινό σε όλη την ιστορία είναι ότι “οι περισσότερες χώρες, ακόμη και με λιγότερο ρευστό πλούτο, γενικά δεν έχουν τον τύπο εσόδων που θέλουν”.

Ο Ντέιβιντ Σακς, επιχειρηματίας και τσάρος της AI του Προέδρου Τραμπ, ο οποίος έφυγε από την Καλιφόρνια για το Τέξας, είπε την περασμένη εβδομάδα στο περιθώριο του Παγκόσμιου Οικονομικού Φόρουμ στο Νταβός της Ελβετίας, ότι το μέτρο ήταν περισσότερο «κατάσχεση περιουσιακών στοιχείων» παρά φόρος και ότι εάν οι ψηφοφόροι εγκρίνουν το μέτρο, η πολιτεία θα πήγαινε σε «τρομερή κατεύθυνση».

Ο Darien Shanske, καθηγητής φορολογικής νομοθεσίας στο UC Davis και άλλος συγγραφέας της πρότασης, είπε ότι αυτός και οι συνάδελφοί του έκαναν ό,τι μπορούσαν για να «μάθουν τα μαθήματα του παρελθόντος και να τα εφαρμόσουν με ουσιαστικό, δίκαιο και διαχειρίσιμο τρόπο» — και σε μια κατάσταση όπου η ανισότητα πλούτου αυξάνεται γρήγορα, ο φόρος περιουσίας προσφέρει μια μοναδική ευκαιρία.

«Η φορολόγηση των δισεκατομμυριούχων έχει ιδιαίτερο νόημα στην Καλιφόρνια, επειδή ένας μεγάλος αριθμός δισεκατομμυριούχων ζει εδώ και ένας μεγάλος αριθμός δισεκατομμυριούχων έχουν κάνει την περιουσία τους εδώ», είπε.

Ο Σάνσκε είπε ότι ο προτεινόμενος φόρος έχει σκοπό να παράσχει στην Καλιφόρνια έναν τρόπο να «ταξινομήσει» τα ασφάλιστρα υγειονομικής περίθαλψης που έχουν εκτοξευθεί λόγω της νομοθεσίας που θεσπίστηκε από την κυβέρνηση Τραμπ και τους Ρεπουμπλικάνους του Κογκρέσου. Είπε ότι η πρόταση ζητούσε από τους ανθρώπους να δωρίσουν χρήματα και δεδομένου ότι τα περιουσιακά τους στοιχεία αυξάνονταν εκθετικά, θα έπαιρναν γρήγορα πίσω τους φόρους που πλήρωσαν.

Ο Emmanuel Saez, διευθυντής του Stone Center on Wealth and Income Inequality στο Πανεπιστήμιο της Καλιφόρνια στο Μπέρκλεϋ και ένας άλλος συντάκτης του μέτρου, είπε ότι ενώ πολλοί καταργούμενοι ευρωπαϊκοί φόροι στόχευαν εκατομμυριούχους ενώ παρείχαν κενά στους δισεκατομμυριούχους για να αποφύγουν την πληρωμή φόρων, το μέτρο της Καλιφόρνια «κάνει ακριβώς το αντίθετο».

Είπε ότι το μέτρο θα αυξήσει σημαντικά τα έσοδα, εν μέρει επειδή ο πλούτος των δισεκατομμυριούχων της Καλιφόρνια υπερδιπλασιάστηκε μόνο από το 2023 έως το 2025 και ήταν «ένας καινοτόμος, πρώτος στο είδος του φόρος για τους υπερπλούσιους που χρειάζεται αυτή τη στιγμή».

Ο Thomas Piketty, Γάλλος οικονομολόγος και συγγραφέας του “Capital in the Twenty-First Century”, χαρακτήρισε τον προτεινόμενο φόρο της Καλιφόρνια “πολύ καινοτόμο” και “σχετικά μέτριο” σε σύγκριση με τους τεράστιους φόρους περιουσίας που επιβλήθηκαν μετά τον Β’ Παγκόσμιο Πόλεμο, συμπεριλαμβανομένης της Γερμανίας και της Ιαπωνίας.

«Στο τρέχον πλαίσιο, όπου η τάξη των δισεκατομμυριούχων είναι τόσο εδραιωμένη, ο φόρος περιουσίας αντιμετωπίζει μεγαλύτερη πολιτική αντίσταση από ό,τι στο μεταπολεμικό πλαίσιο, και εκεί η Καλιφόρνια μπορεί να παίξει τεράστιο ρόλο», είπε. «Το γεγονός ότι τα έσοδα χρησιμοποιούνται για δαπάνες υγειονομικής περίθαλψης είναι επίσης πολύ καινοτόμο και θα μπορούσε να βοηθήσει να πειστούν οι ψηφοφόροι να υποστηρίξουν αυτήν την πρωτοβουλία».

Η συγγραφέας του προσωπικού των Times Seema Mehta συνέβαλε σε αυτήν την αναφορά.